每經(jīng)記者|曾子建    每經(jīng)編輯|袁東    

今天，港股市場繼續(xù)穩(wěn)步走高，市場一大亮點(diǎn)是消費(fèi)賽道全線走強(qiáng)。

(相關(guān)資料圖)

新消費(fèi)概念股明顯強(qiáng)于大盤，潮玩概念股布魯可大漲超16%，泡泡瑪特漲超2%。茶飲賽道集體走高，滬上阿姨、蜜雪集團(tuán)、古茗等都有不錯(cuò)表現(xiàn)。還有傳統(tǒng)消費(fèi)，比如家電、汽車、飲料等，都一改上半年的頹勢。

其實(shí)，不僅僅是港股，今天A股的消費(fèi)股也出現(xiàn)大面積漲停，難道說，消費(fèi)股真的要復(fù)蘇了？

其實(shí)，今天消費(fèi)股的走強(qiáng)，受到外部因素的刺激。昨天晚上，美股飲料巨頭可口可樂股價(jià)大漲超5%，創(chuàng)下歷史新高90.22美元，最終報(bào)收于88.27美元。在整個(gè)飲料市場收縮的大背景下，可口可樂最新公布的財(cái)報(bào)顯示，二季度營收達(dá)133.8億美元，同比增長7%，凈利潤44.38億美元，同比增長17%。出色的業(yè)績，令摩根大通將可口可樂目標(biāo)價(jià)從90美元上調(diào)到96美元。

大家可以再看看可口可樂的長期走勢圖，會發(fā)現(xiàn)，即便前期美股市場科技股處于牛市，可口可樂的表現(xiàn)也并不差，而且連續(xù)三年都在創(chuàng)新高。

不過值得注意的是，在美股市場，除了可口可樂外，其他消費(fèi)龍頭的表現(xiàn)分化很明顯。寶潔、強(qiáng)生、高露潔等日化類公司維持牛市行情。特斯拉股價(jià)高位大幅調(diào)整，年內(nèi)跌幅超過30%。而同為快餐連鎖賽道的星巴克今年繼續(xù)創(chuàng)新高，但麥當(dāng)勞卻從高位回落。

所以，并不能說今天A股和港股消費(fèi)股全線走強(qiáng)，就斷定整個(gè)消費(fèi)賽道的春天要來了。歸根結(jié)底，還要根據(jù)不同公司的業(yè)績來具體分析。比如前兩天，新消費(fèi)的“網(wǎng)紅”公司老鋪黃金最新財(cái)報(bào)顯示，二季度比一季度“少賣”了幾十億元，結(jié)果昨天股價(jià)大跌23%，今天繼續(xù)下跌，完全沒有趕上消費(fèi)股的“好日子”。

當(dāng)然，如果后市消費(fèi)股持續(xù)階段性走強(qiáng)，那還有一個(gè)原因，就是今年二季度機(jī)構(gòu)進(jìn)一步減配消費(fèi)，消費(fèi)持倉比例回落至歷史底部。于是，近期機(jī)構(gòu)也開始交易消費(fèi)股的底部反轉(zhuǎn)了。

免責(zé)聲明：本文內(nèi)容與數(shù)據(jù)僅供參考，不構(gòu)成投資建議，使用前請核實(shí)。據(jù)此操作，風(fēng)險(xiǎn)自擔(dān)。

封面圖片來源：每經(jīng)媒資庫

關(guān)鍵詞